第一天
第一部分：全球化和精細化管理變革中的中國企業(yè)外匯管理
一、當前國際并購和跨國公司全球化業(yè)務運營戰(zhàn)略對外匯管理的挑戰(zhàn)
1、國際外匯市場主要參與者和世界主要外匯市場的最新發(fā)展趨勢
2、吸收境外資金到國內投資和主動到境外投資
3、全球化戰(zhàn)略和外匯管理戰(zhàn)略
戰(zhàn)略計劃與外匯資金獲得能力的匹配度
外匯幣種選擇
外匯來源和結構
外匯管理風險
4、外匯市場有效性與匯率預測
5、不同外向型企業(yè)的外匯管理策略實踐
二、“走出去”的戰(zhàn)略選擇：熟悉外匯市場發(fā)展與運作，實現(xiàn)戰(zhàn)略外匯管理
1、國際外匯市場的最新發(fā)展變化
結構和特點
如何利用國際外匯市場的特點和規(guī)則？
2、中國外匯市場的發(fā)展現(xiàn)狀和企業(yè)如何趨利避害？
外匯市場的發(fā)展及特點
與國際市場的對接
中國企業(yè)如何利用好國際和國內外匯市場？
3、人民幣升值和國際貿易保護抬頭的情況下中國企業(yè)如何認識和應對外匯市場？
全球經濟衰退后的復蘇及匯率預測
中國傳統(tǒng)出口行業(yè)面臨的外匯管理問題？
行業(yè)標桿企業(yè)的外匯管理典范


案例分析：
1、聯(lián)想集團國際化過程中是如何解決外匯資金的最佳結構和最低成本問題的？
2、華為集團快速國際化擴張，但并沒有選擇境內或境外上市，他是如何解決極具挑戰(zhàn)性和創(chuàng)新性的外匯資金管理問題的？
小組討論：GE過去幾十年全球化布局采取的是什么樣的價值創(chuàng)造和現(xiàn)金流管理相結合的管理手段？


三、國際最新外匯交易手段和創(chuàng)新
1、傳統(tǒng)外匯產品
即期外匯交易：報價方法與技巧、交易方式、結算方式、套算實例
遠期交易
外匯掉期交易
貨幣互換：
2、外匯產品創(chuàng)新
貨幣期權
無期權費的期權產品
奇異期權
外匯期貨
貨幣互換


案例分析：
1、公司治理結構和授權體系：巴林銀行即期交易缺乏嚴密的授權管理體系，釀成大禍
2、期貨交易：
3、外匯遠期：2004年中航油進行石油期權交易，由于油價大漲導致爆倉，虧損加大，不得不申請破產。
4、外匯匯率預測：2008年中信泰富收購和開發(fā)澳大利亞鐵礦和銅礦進行貨幣期權交易和投資杠桿式外匯產品而巨虧155億港元，由于澳元大幅升值導致巨大投資損失
小組討論：你所在的行業(yè)應從那幾個方面全面認識外匯管理和運營的風險，并實現(xiàn)最佳收益？


第二部分：當前國際和國內宏觀經濟形勢和大眾消費類電器行業(yè)所面臨的外匯管理問題
一、國際和國內宏觀經濟運行對外匯管理的影響
1、歐洲經濟持續(xù)探底和北美微弱復蘇沖擊國際貿易秩序并導致匯率波動
宏觀經濟運行特點及對所在行業(yè)的影響
宏觀經濟運行對外匯風險管理的影響
家庭消費狀況的變化與居民外匯消費
企業(yè)投資與庫存變化及進出口的競爭趨勢
政府消費與支出結構調整對外匯政策的影響
國家對外經濟關系及對相關行業(yè)的進出口影響
國外就業(yè)形勢和勞工市場
國外物價水平對外匯的影響
全球金融市場穩(wěn)定與否對外匯管理的沖擊


小組討論：全球消費電子電器行業(yè)未來1-3年市場整體分析及中國企業(yè)擴大出口和境外收購兼并的預期和外匯管理策略


二、中國的宏觀經濟政策，對進出口匯率和稅收管理，對FDI（對外直接投資）的總體思路
1、中國宏觀經濟政策走勢和十八屆三中全會后的發(fā)展方向
外匯順差預測和管理手段
出口導向在削弱
高附加值產品比例提高
主權基金（第二中投公司醞釀？）的猶與樂
國際貿易保護摩擦
財政和貨幣政策對外匯政策的影響
貨幣政策關于外匯管理的基調
財政政策對外匯管理政策和工具影響
2、當前外部環(huán)境下的外匯風險
西方價值觀對傳統(tǒng)國家的滲透導致政治風險上升
中國能源短缺的現(xiàn)狀短期內無法改變會極大影響進出口結構和部分行業(yè)
經濟不景氣導致外匯額度偏緊
“營改增”對電子電器類大消費行業(yè)出口成本的影響
如何提升產品附加值成為外匯管理的出發(fā)點－滿足國家消費者的最佳體驗
電子電器類大消費行業(yè)面臨的外匯風險有哪些？


案例分析：
中國人口紅利逐漸消失，勞動力成本上升，出口型制造業(yè)如何判斷大局，適時調整全球經營策略？
三一重工收購德國普茨邁斯特的真正動機和戰(zhàn)略考慮分析
雙匯國際74億美元收購美國美國生豬生產商史密斯菲爾德食品公司隱含了什么樣的國際化戰(zhàn)略和為了外匯管理的問題？


第二天
第三部分：企業(yè)外匯風險管理－識別，分析，評估，防范
中國企業(yè)國際化投資和國際貿易結算中的主要風險
國際化戰(zhàn)略制定風險和戰(zhàn)略執(zhí)行風險
市場風險
金融市場成熟度
風險規(guī)避手段不健全
貿易壁壘和非貿易壁壘（關稅，原產地原則，衛(wèi)生許可，環(huán)保條款，炭排放等）
價格管制或價格扭曲
通貨膨脹
信用風險
受貨風險
財務風險
結算方式選擇風險
外匯風險
欺詐風險
國家風險
戰(zhàn)爭、國內動亂
兌換風險
其他主權風險


案例分析：
1、天獅集團作為食品和保健品行業(yè)走出國門比較早的國內企業(yè)，經歷幾個不同的發(fā)展階段，在每一個不同的階段都采取了一些很有戰(zhàn)略眼光的舉措，得以穩(wěn)健發(fā)展
2、東方集團在國際化過程中出現(xiàn)的問題反思：2001-2007年瑞士蘇黎世保險有限公司入股新華人壽存在1690萬美元的中間費用，在美國電公司敗訴。應該從中吸取什么樣的教訓？


二、電子電器類大消費行業(yè)綜合風險和外匯風險
1、經濟風險
2、儲備風險
3、交易風險
4、結算風險
5、轉換風險
三、企業(yè)面臨主要外匯風險的識別，計量，分析和評估
1、風險計量策略和手段
投入產出分析
風險管理的量化措施及推薦的工具
PEST分析模型
風險評估魚刺圖
風險矩陣
雷達圖
Z模型
2、風險分析和評估
內部控制實務
資金管理流程
外匯管理流程
出口報關、外匯核銷直到順利完成退稅的全業(yè)務流程
收匯核銷、電子口岸數(shù)據報送、確認收入、增值稅申報、退稅申報各個環(huán)節(jié)的有效銜接
出口退稅新政、流程、單證及帳務處理流程
生產企業(yè)和外貿企業(yè)的退稅計算、會計處理、系統(tǒng)申報
真代理假自營，外貿企業(yè)與生產企業(yè)的定價博弈
關注增值稅報表與匯總表的關系，如何通過人工調節(jié)獲得盡可能多的出口退稅款？
預收貨款、預付貨款、延期收款、延期付款業(yè)務的注意事項有哪些？
外匯風險量化過程
收益和風險的量化
風險和成本的量化
風險承受能力評估
風險預警和風險轉移能力評估


案例分析：
1、中國華潤集團資金管理和外匯管理體系研究
2、中信泰富公司在2008年炒匯巨虧147億港元，源于為了購買澳大利亞鐵礦山的開采權進行分期支付而采取的各種掉期或套利行為，對澳元升值的誤判。
3、TCL兩次出手歐洲收購（湯姆遜電器和施奈德電氣的家電業(yè)務）為什么以失敗而告終？業(yè)務風險和外匯風險評估錯在哪里？
4、華意壓縮并購西班牙Cubigel公司的關鍵幾步棋規(guī)劃：“資借道大股東海外平臺、帶料委托加工、設立西班牙控股子公司，然后依托西班牙新公司完成長虹家電的歐洲布局�！�
小組討論：
1、你所在的行業(yè)或企業(yè)目前應用什么方法做風險識別和分析評估？
2、萬達集團進軍美國院線前做了哪些嘗試？最后以26億美元收購AMC出于什么樣的考慮？


第四部分：企業(yè)外匯風險管理手段和技術
一、經濟風險（經營風險）管理
企業(yè)在國際間經營活動的多樣化和財務活動的多樣化
產品外銷 VS 國外收購或綠地投資？
境內融資 VS 境外融資？
綜合資金成本 VS 單純制造成本？
稅收籌劃 VS 外匯管理？
綜合效應 VS 外匯效應？
項目融資 VS 銀團融資？
經營多樣化－－在國際范圍內分散其銷售、生產、和原料來源
財務價值管理和多樣化目標考核
EVA和MVA管理
財務共享服務中心
全球現(xiàn)金池技術（外幣現(xiàn)金池）
外匯匯率預測和風險防范技術應用
在多個金融市場，以多種貨幣尋求資金來源和資金去向，實現(xiàn)籌資的多樣化和投資多樣化
二、交易風險管理
貿易策略法
幣種選擇策略
貨幣保值條款
價格調整方法
加價保值法
壓價保值法
期限調整法（提前或延后收款或付款）
對銷貿易
易貨貿易
配對
簽訂清算協(xié)定
轉手貿易
金融市場交易法
即期外匯交易
遠期外匯交易
掉期交易
外匯期貨交易
外匯期權交易
利用對外貿易短期信貸
借款
遠期票據貼現(xiàn)
保付代理
出口信貸
買方信貸
賣方信貸
福費廷
投資
投保匯率變動險
三、折算風險（會計風險）管理
四、儲備風險管理（幣種多元化）
1、如何識別軟幣和硬幣
2、匯率趨勢預測的技術手段
經濟總量法
國家操縱
GDP結構法
貿易逆差法
五、外幣資金集中管理
1、外幣現(xiàn)金池技術
2、人民幣國際化
3、貨幣互換


案例分析：
1、Google，微軟等跨國公司的國際外匯管理經驗和國際節(jié)稅經驗分享
2、最新國家關于境外外幣和人民幣現(xiàn)金池試點的探討
3、跟單托收方式下的欺詐風險及防范
付款交單方式中欺詐風險的防范
承兌交單方式中欺詐風險的防范
4、信用證結算方式下的欺詐風險及防范
偽造信用證
偽造單據
在信用證加列軟條款進行詐騙
以次貨、假貨、垃圾貨等進行詐騙
開立無貿易背景信用證進行詐騙
小組討論：經過本次培訓，你對外匯管理的最新認識是什么？哪些是可以改善你目前的各種效果的？